Entender quais são os melhores investimentos no mercado de Cannabis é algo muito importante, afinal, estamos falando de um mercado que, segundo estimativas, movimentou mais de U$18 bilhões no ano de 2018.
Todavia, as projeções para o futuro são ainda maiores: após 3 anos de abertura do mercado de cannabis no Brasil, a tendência é de que só por aqui ele movimente aproximadamente U$4 bilhões, enquanto o mercado mundial deve passar dos U$60 bilhões.
Por conta disso, não há dúvidas de que investir neste tipo de mercado pode ser uma excelente decisão para qualquer investidor. Afinal, com uma grande tendência de crescimento, ele é a oportunidade perfeita para a valorização do seu patrimônio.
Contudo, para fazer isso é muito importante que você entenda perfeitamente como esse mercado funciona para que você possa investir da forma certa, sem correr riscos desnecessários.
Nesse artigo nós vamos te apresentar os melhores investimentos no Mercado de Cannabis, dando a você todo o embasamento necessário para começar a investir com segurança. Confira!
- O que saber antes de começar a investir no Mercado de Cannabis?
- Entenda os riscos dos investimentos no Mercado de Cannabis;
- Bolhas de Cannabis;
- Regulamentação;
- Histórico no mercado;
- Conheça os diferentes produtos desse mercado;
- Produtos medicinais;
- Produtos recreativos;
- Cremes e loções;
- Formas de investir no Mercado de Cannabis;
- ETFs do Mercado de Cannabis nos EUA;
- REITs;
- ETFs do Mercado de Cannabis no Brasil.
O que saber antes de começar a investir no Mercado de Cannabis?
Muitas pessoas consideram investir no mercado de cannabis apenas por conta de alinhamentos ideológicos, experiências pessoais ou apenas pela oportunidade de retornos financeiros.
Porém, um investimento em cannabis precisa ser avaliado de maneira semelhante a qualquer outro tipo de investimento no mercado financeiro, afinal, independente de qualquer outra coisa, ainda estamos falando de um negócio, que possui fundamentos, projeções, riscos e vários outros elementos que precisam ser considerados.
A seguir iremos apresentar a você os principais riscos dos investimentos no mercado de cannabis, assim como seus principais produtos, para que assim seja possível ter uma noção mais clara do mercado como um todo.
Riscos dos investimentos no Mercado de Cannabis
É muito importante ressaltar que os riscos associados ao mercado de cannabis não são necessariamente negativos. Isto é, eles não funcionam como uma sentença que determina o potencial do negócio.
Na verdade, eles refletem apenas características específicas que podem ser encontradas dentro desse mercado e que devem ser levadas em consideração na hora de investir o seu dinheiro.
Isso é algo que acontece em todos os mercados, desde o setor bancário, farmacêutico, energético e assim por diante. Sempre irão existir riscos. Uma vez que isso esteja claro, gostaríamos de lhe apresentar os riscos dos investimentos no mercado de cannabis:
A bolha da Cannabis
O mercado de cannabis obteve um boom muito rápido após o IPO (Initial Public Offering) de algumas empresas, justamente pela expectativa do público em relação ao próprio mercado. Contudo, boa parte dos compradores foram pessoas físicas, o que levou a uma desvalorização rápida das ações
Afinal, é natural que as pessoas físicas mantenham a mesma ação por um tempo significativamente inferior aos fundos de investimentos. Desse modo, há uma venda muito maior das ações em um mesmo período.
Contudo, ainda não é possível determinar se esse padrão irá se manter e se isso representará, em última instância, uma bolha financeira dentro do mercado de cannabis.
Regulação governamental
O mercado de cannabis é um mercado muito delicado, principalmente pelo fato do seu principal produto ser considerado uma droga para a maior parte da população e também para pessoas que exercem cargos de poder dentro do governo.
De fato, uma simples mudança de cargos políticos pode fazer com que haja uma regulação governamental mais restritiva sobre esse mercado, criando uma regulação sobre a circulação, consumo, compra e venda da cannabis. Isso obviamente influenciará diretamente as empresas desse segmento e o valor de suas ações.
Falta de histórico do mercado
Como este é um mercado que está nascendo agora, faltam informações para determinar o que vai acontecer no futuro. Em outras palavras, não há previsibilidade alguma. Desse modo, não é possível determinar o quão seguro ele pode ser, justamente porque não existe nenhum histórico passado.
Além disso, faltam exemplos de segmentos parecidos que seguiram o mesmo caminho. Sendo assim, ao investir no mercado de cannabis você precisa ter a clareza de que estará entrando em um terreno desconhecido.
Conheça os diferentes produtos deste mercado
Em geral, nós podemos dividir os produtos do mercado de cannabis em 3 grandes grupos:
Produtos medicinais
Os produtos medicinais são aqueles usados única e exclusivamente para o tratamento de doenças, como:
- Câncer;
- Esclerose múltipla;
- Esquizofrenia;
- AIDS;
- Anonerixa;
- Ansiedade;
- Alzheimer;
- Artrite;
- Artrose;
- Autismo;
- Depressão;
- Dermatite;
- Diabetes;
- Dor;
- Endometriose;
- Epilepsia;
- Esclerose;
- Fibromialgia;
- Glaucoma;
- Insônia;
- Entre outras.
Isso abre espaço para uma produção massiva de diversos medicamentos e a inclusão da cannabis em vários tratamentos medicinais.
Desse modo o mercado acaba ganhando uma ramificação muito poderosa, já que o uso da maconha e de suas substâncias de forma medicinal é a que menos apresenta volatilidade dentro do mercado, pois não depende tanto do consumidor final, mas sim de redes farmacêuticas, hospitais e grandes empresas.
Além disso, desde que o tratamento se mostre eficiente, dificilmente haverá alguma regulamentação que impeça-o.
Produtos recreativos
Os produtos recreativos servem para a recreação do usuário. Isto é, para o seu lazer. Aqui a lista não se limita somente ao cigarro de maconha, pois pode englobar também bebidas e alimentos variados.
O mercado recreativo é inegavelmente valioso, mas atualmente há uma previsão de que haja um excesso de oferta nos próximos anos, o que pode causar uma diminuição do valor de mercado do produto e consequentemente uma diminuição do valor das ações dessas empresas.
Justamente por esse motivo, é preciso ter muita atenção para não investir em empresas desse segmento por afinidade, mas sim por dados concretos que apresentam de maneira clara e conservadora o potencial de crescimento e as projeções futuras.
Cremes e loções
Atualmente também são comercializados produtos como cremes e loções, que possuem um efeito relaxante ou são capazes de auxiliar em problemas de pele. Esses produtos possuem uma qualidade elevada e comprovadamente podem auxiliar na resolução de condições dermatológicas específicas, como a acne.
Formas de investir no Mercado de Cannabis
Atualmente, existem 3 formas de se investir no mercado de cannabis:
ETFs (Exchange Traded Fund) do Mercado de Cannabis nos EUA
Os ETFs são fundos de investimentos negociados na bolsa de valores como se fossem ações. Eles permitem que você invista diretamente no mercado de cannabis nos EUA. Os principais fundos atualmente são:
MJ (ETFMG Alternative Harvest ETF)
Este fundo está aberto na NYSEArca, com o índice Prime Alternativa Harvest Index. Seu patrimônio é de aproximadamente U$581,24 milhões.
YOLO (Advisor Shares Pure Cannabis ETF)
Este fundo está aberto na NYSEArca, investindo pelo menos 80% do seu patrimônio em empresas do setor de cannabis e cânhamo. Seu patrimônio é de U$45,02M.
THCX (The Cannabis ETF)
Este fundo está aberto na NYSEArca, com o índice Innovation Labs Cannabis Index. Seu patrimônio é de aproximadamente U$20,69 milhões.
ACT (Advisor Shares Vice ETF)
Este fundo está aberto na NasdaqGM, com investimentos nos setores de tabaco, bebidas, maconha, cânhamo e desenvolvimento de soluções de cannabis. Seu patrimônio é de U$10,36 milhões.
TOKE (Cambria Cannabis ETF)
A Cambria Cannabis ETF está na bolsa BATS, se expondo exclusivamente aos mercados globais de ações de Cannabis. Seu patrimônio é de U$10,23 milhões.
CNBS (Amplify Seymour Cannabis ETF)
A Amplify Seymour Cannabis ETF está na NYSEArca, investindo no ecossistema emergente de cannabis e cânhamo. Seu patrimônio é de U$4.57 milhões.
REITs (Real Estate Investment Trusts)
Os REITs são fundos que investem diretamente em propriedades ligadas ao mercado da maconha, alugando imóveis para empresas desse segmento.
A opção do mercado por enquanto é a IIPR (Innovative Industrial Properties), que se dedica a aquisição e administração de propriedades voltadas à indústria da cannabis medicinal.
A Innovative é o único REIT de cannabis de capital aberto dos EUA e possui propriedades em oito estados. Em suas propriedades são produzidos produtos à base da cannabis. Por serem a única empresa investindo nesse segmento, seu potencial de recompensa e risco é igualmente elevado.
Resumidamente, seu modelo de negócios funciona da seguinte forma: A IIPR compra uma propriedade do segmento de cannabis e passa a administrá-la, alugando-a por prazos longos para as próprias companhias que eram donas. Elas utilizarão esse espaço para estruturarem seus negócios do mesmo modo que faziam antes.
Desse modo, a IIPR possui uma receita recorrente e consegue gerar valor para todos os seus acionistas e as empresas que vendem suas propriedades conseguem levantar muito caixa em pouco tempo e ainda podem manter suas operações no mesmo local.
Em suma, o negócio acaba sendo vantajoso para todas as partes envolvidas.
ETFs (Exchange Traded Funds) do Mercado de Cannabis no Brasil
Você também pode ter acesso a fundos de ações aqui no Brasil para poder investir no mercado de cannabis. Esses fundos são:
Trend Cannabis Fim
Fundo da XP Investimentos, cujo principal objetivo é permitir o investimento em ações do mercado de cannabis fora do país. O investimento mínimo nesse mercado é de R$500.
Vitreo Canabidiol FIA IE
O Vitreo Canabidiol é um fundo que investe em ações americanas e que pode ser obtido por investidores brasileiros.
Esse fundo só pode ser acessado pelo ‘Investidor Qualificado’, que tenha certificação técnica aprovada pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM) ou no mínimo R$1 milhão em aplicações financeiras diversas.
Canabidiol Light
Este fundo investe 20% no fundo Vitreo Canabidiol FIA IE e 80% no fundo Pi Selic Firf Simples. O valor mínimo para investimento é de R$5 mil e ele é ideal para quem não pode investir diretamente no fundo Vitreo Canabidiol.
Taxas dos fundos de investimentos
Veja a taxa dos ETFs brasileiros que foram mencionados anteriormente:
| Vitreo Canabidiol – 1,5% ao ano |
| ETF MJ XP Investimentos – 0,5% ao ano |
| Canabidiol Light – 0,56% ao ano |
| ETFMG Alternative Harvest ETF – 0,75% ao ano |
| Advisor Shares Pure Cannabis ETF – 0,75% ao ano |
| The Cannabis ETF – 0.70% ao ano |
| Advisor Shares Vice ETF – 0,60% ao ano |
| Cambria Cannabis ETF – 0,59% ao ano |
| Amplify Seymour Cannabis ETF – 0,65% ao ano |
Caso você decida adquirir algum ETF americano, será preciso avaliar a porcentagem a se pagar dependendo da corretora que for escolhida.
Gostou desse conteúdo? Não se esqueça de compartilhá-lo com o seu amigo investidor que está interessado em conhecer os melhores investimentos no mercado de cannabis!
